De Mediocristán a Extremistán, ida y vuelta
- Un mundo que es cada vez más obra del hombre puede evolucionar y alejarse de la aleatoriedad suave para acercarse a la desenfrenada
- Los resultados aleatorios, o una situación arbitraria (y no sólo las destrezas), también pueden explicar el éxito, y dar el empuje inicial que produce el resultado del winner takes all
- El éxito académico es en parte importante una lotería: quienes reciben un buen empuje al principio de su carrera académica seguirán gozando de constantes ventajas acumulativas a lo largo de la vida
- Ventaja acumulativa: la recompensa resultante de una aleatoriedad inicial puede acompañar toda la vida (ej. empresas, hombres de negocio, actores, escritores, artistas y cualquiera que se beneficie del éxito pasado)
- “Efecto Mateo”: “Porque al que tiene se le dará y abundará; pero a quien no tiene, aun lo que tiene se le quitará”
- Teoría del apego preferencial. Lo grande se hace mayor y lo pequeño sigue siendo pequeño, o se hace relativamente menor
- Es posible que un perdedor siempre lo siga siendo, pero al ganador lo puede desbancar alguien nuevo surgido de la nada: posibilidad de ser suplantados por unos recién llegados (ej. declive de las civilizaciones)
- Muchas de las empresas dominantes en un momento dado habrán desaparecido varias décadas después, mientras que empresas de las que nadie oyó hablar nunca habrán aparecido en escena, salidas de algún garaje de California o de una habitación de algún colegio mayor universitario
- Las personas normalmente sólo se fijan en su propia suerte; sin embargo, la suerte de los demás cuenta mucho. El capitalismo favorece la revitalización del mundo gracias a la oportunidad de tener suerte
- El azar produce el efecto benéfico de volver a barajar las cartas de la sociedad para poder ganar al afortunado de siempre
- La larga cola (long tail, Chris Anderson). Internet causa algo más que concentración tipo Google: permite que las personas que poseen una especialidad técnica encuentren un público pequeño y estable
- La larga cola implica que los nichos y las subespecialidades pueden sobrevivir gracias a internet –> fomento de la diversidad cognitiva
- Veremos más periodos de calma y estabilidad en los que la mayoría de los problemas se concentrarán en un pequeño número de Cisnes Negros. Tendremos menos crisis pero serán más graves
La curva de campana, ese gran fraude intelectual
- La campana de Gauss la utilizan como herramienta de medición del riesgo los directores y banqueros centrales que visten traje oscuro y hablan tediosamente sobre las divisas
- La pronunciada disminución de las probabilidades en la campana de Gauss permite ignorar las rarezas –> fragilidad y vulnerabilidad en la estimación de los sucesos de cola: un pequeño error en la medición de sigma llevará a una subestimación masiva de la probabilidad
- Dos paradigmas posibles: el no escalable (gaussiano) y otro (ej. aleatoriedad mandelbrotiana)
- Escalabilidad: la velocidad de la disminución de la probabilidad se mantiene constante (o no disminuye). La escalabilidad significa que no existe viento en contra que nos haga ir más despacio
- Otra expresión para referirse a lo escalable son las leyes potenciales
- Las variaciones de la curva de campana gaussiana se enfrentan a un viento en contra que hace que las probabilidades disminuyan a un ritmo cada vez mayor a medida que nos alejamos de la media, mientras que las variaciones escalables o “mandelbrotianas” no tienen esta restricción
- En el esquema de Gauss, la desigualdad disminuye a medida que las desviaciones se hacen mayores, a causa del incremento en el ritmo de la disminución. No ocurre lo mismo con lo escalable: la desigualdad permanece invariable, no desacelera: para cualquier total cuantioso, la división será cada vez más y más asimétrica
- Las mediciones de la incertidumbre que se basan en la curva de campana ignoran la posibilidad (y el impacto) de los grandes saltos o las discontinuidades y, por consiguiente, no se pueden aplicar en Extremistán. Aunque las grandes desviaciones impredecibles son raras, no se pueden ignorar porque su impacto es grande
- La forma gaussiana tradicional de observar el mundo empieza por centrase en lo corriente, y luego se ocupa de las excepciones o las llamadas rarezas, como algo secundario. Pero hay una segunda forma, que toma lo excepcional como punto de partida y trata lo corriente como algo subordinado
- Hay dos variedades de aleatoriedad. Una no se ocupa de los extremos, a la otra la impactan gravemente; una no genera Cisnes Negros, la otra sí
- En Mediocristán ninguna observación particular va a incidir significativamente en el total. A medida que aumente el tamaño de la población, los promedios se harán más y más estables, y todas las muestras parecerán idénticas
- Ley suprema de Mediocristán: cuando hay muchos jugadores, el impacto de uno de ellos en el total sólo podrá ser diminuto –> las variaciones en torno a la media gaussiana no son preocupantes: son fluctuaciones domesticadas en torno a la media
- La idea de desviación típica no tiene sentido fuera de Mediocristán. Las desviaciones típcas no existen fuera de lo gaussiano o, si existen, no importan y no explican mucho
- Hay otras ideas que tienen poca o ninguna importancia fuera de lo gaussiano: la correlación y la regresión
- A partir de la Ilustración los pensadores añoraban la áurea mediocridad, la media áurea –> platonicidad: “en el promedio está la virtud” fue el ideal durante mucho tiempo
- Esto inspiró a Marx, quien cita a Quételet y su idea de hombre normal medio: “se deben minimizar las desviaciones sociales en lo que se refiere, por ejemplo, a la distribución de la riqueza”
- La lista de personas que van por el mundo con la curva de campana pegada a la cabeza, gracias a su pureza platónica, es increíblemente larga
- Si de lo que se trata es de totales, donde las magnitudes sí importan, como los ingresos, nuestra riqueza, los beneficios de una cartera de valores, o las ventas de un libro, entonces tendremos un problema y obtendremos la distribución equivocada si usamos la campana de Gauss, pues no pertenece a este campo. Un solo número puede desbaratar todas nuestras medias; una sola pérdida puede acabar con todo un siglo de ganancias. Ya no podemos decir: “es una excepción”
- Ilustración de la curva de campana con ejemplo de la máquina de “flipper”
- El 68,2% de las observaciones se sitúan entre las desviaciones típicas (sigma) de -1 y +1 respecto a la media
- Las probabilidades de una desviación disminuyen de forma cada vez más rápida (exponencialmente) a medida que nos alejamos de la media: las rarezas son cada vez más improbables
La estética de lo aleatorio
- Las personas no se dan cuenta de que el 80/20 puede ser el 50/1
- Quienes prevalecen son quienes deducen las consecuencias y el grado de importancia de las ideas, su auténtico valor
- Benoit Mandelbrot –> fractalidad: repetición de patrones geométricos a diferentes escalas, desvelando así versiones cada vez más pequeñas de sí mismos
- El fractal tiene mediciones numéricas o estadísticas que en cierto modo se conservan a través de las escalas (el cambio en la escala no altera las formas ni su grado de homogeneidad): la ratio es la misma, a diferencia de lo que ocurre con el modelo gaussiano
- Uno siempre puede fabricar datos que “corroboren” que el proceso subyacente es gaussiano, buscando para ello períodos que no tengan sucesos raros [cnfr. NED vs. END]. Pero un suceso particular puede desbaratar la tesis de que estamos ante una curva de Gauss
- Opacidad, información incompleta, invisibilidad del generador del mundo. La historia no nos desvela su mente; debemos adivinar qué hay dentro de ella
- Manifestaciones de la falacia narrativa, la falacia lúdica y los grandes errores de la platonicidad al ir de la representación a la realidad
- La mayoría de los modelos intentan ser predictivos con toda precisión, no sólo descriptivos, y eso es algo que me encoleriza
- La aleatoriedad fractal es una forma de mitigar las sorpresas y los efectos de los Cisnes Negros, de hacer que parezca posible que algunos de estos cisnes nos hagan conscientes de sus consecuencias, hacerlos grises. Pero la aleatoriedad fractal no produce respuestas precisas
- Un cisne gris se refiere a sucesos extremos modelables; un Cisne Negro, a desconocidos desconocidos
- Distinción en francés entre hasard y fortuit. Hasard, del árabe az-zahr, implica la aleatoriedad tratable (como alea, los dados); fortuit es el Cisne Negro: lo puramente accidental e imprevisto
Las mediciones de la incertidumbre basadas en la curva de campana no se pueden aplicar a Extremistán
Los locos de Locke, o las curvas de campana en los lugares equivocados
- Ninguno de los manuales de estadística e historia de la estadística trata de Extremistán. Enseñamos a la gente métodos de Mediocristán y los aplicamos en Extremistán. Manejamos asuntos que pertenecen a Extremistán, pero tratados como si pertenecieran a Mediocristán, como una “aproximación” –> falacia lúdica –> desastres que surgen de la aplicación de unas matemáticas falsas a la ciencia social
- Despreciar profundamente a cualquiera que hablara de las Bolsas desde la perspectiva gaussiana
- [crack de 1987] La gente aceptó que los sucesos raros tienen lugar y son la principal fuente de incertidumbre. Ocurría sencillamente que no estaban dispuestos a abandonar el método gaussiano como principal herramienta de medición
- La comisión ha caído en la costumbre de conceder premios Nobel a quienes “aportan rigor” al proceso con la pseudociencia y las falsas matemáticas
- Henry Markowitz y William Sharpe construyeron modelos hermosamente platónicos sobre una base gaussiana, la teoría de la cartera de valores moderna, y fueron premiados por ello con el Nobel incluso después del crack de 1987
- Todos los que habitan en el mundo de los negocios sabían que la idea era un fraude, pero la gente se acostumbra a estos métodos
- Lo que determina el sino de una teoría en la ciencia social es el contagio, no su validez
- El método gaussiano impregnó nuestras culturas empresarial y científica, y expresiones como sigma, varianza, desviación típica, correlación R-cuadrado y ratio de Sharpe invadieron la jerigonza
- Todo el empeño estadístico para validar el método gaussiano confundía la ausencia de pruebas con la prueba de la ausencia. La gente no entendía que sólo se necesita una única observación para rechazar el método gaussiano, pero millones de observaciones no van a confirmar por completo la validez de su aplicación
- Robert Merton hijo y Myron Scholes fueron los socios fundadores de Long-Term Capital Management. La formaban una serie de personas de brillante currículum, procedentes de los niveles más altos de la academia. Se les consideraba unos genios. Las ideas de la teoría de cartera de valores inspiraron su gestión del riesgo gracias a sus “sofisticados cálculos”. De ese modo consiguieron agrandar la falacia lúdica hasta proporciones industriales
- Durante el verano de 1998 se produjo un Cisne Negro que escapaba a los modelos de aquellos genios. LTCM quebró y casi arrastró con ella a todo el sistema financiero
- La escuela de economía neoclásica, como hemos visto con LTCM, representa los peligros del conocimiento platonificado
- Supuestos rígidamente platónicos y completamente irrealistas. A partir de esos supuestos genera “teoremas” y “pruebas”
- Construye una gran teoría de cómo las personas consumimos, ahorramos, afrontamos la incertidumbre, gastamos y proyectamos el futuro. Idea de “equilibrio”
- Paul Samuelson (profesor de Merton) y otros neoclásicos vs. Keynes
- Definición de loco (Locke): alguien que razona correctamente a partir de premisas erróneas
- A los militares y quienes se ocupan de asuntos relativos a la seguridad no les importa el razonamiento matemático ni el pensamiento lúdico perfecto, sino que buscan supuestos realistas. Lo que les importa es la vida
Dos formas de abordar la aleatoriedad: empirismo escéptico vs. enfoque platónico
| Empirismo escéptico | Enfoque platónico |
|---|---|
| Del detalle al concepto, de la práctica a los libros | Del concepto al detalle, de los libros a la práctica |
| Estar más o menos en lo cierto | Estar exactamente equivocado |
| Teorización mínima | Rigor del modelo de la teoría económica |
| Sexto Empírico y la escuela de medicina empírica de mínima teoría y basada en las pruebas | Mecánica de Laplace, el mundo y la economía como un reloj |
| Ideas basadas en el escepticismo, en los libros no leidos de la biblioteca | Ideas basadas en las creencias, en lo que se piensa que se sabe |
| Extremistán | Mediocristán |
| Oficio | Ciencia |
- Empirismo escéptico: importan más las premisas que las teorías, minimizar la dependencia de éstas, mantener los pies en el suelo y evitar las sorpresas. Estar más o menos en lo cierto antes que exactamente equivocado
La incertidumbre del farsante
- Aquellos cuyo trabajo consiste en hacernos conscientes de la incertidumbre nos fallan y nos dirigen hacia falsas certezas
- La aleatoriedad esterilizada de los juegos no se parece a la de la vida real –> falacia lúdica. Todas las teorías construidas en torno a la falacia lúdica ignoran una capa de incertidumbre. Y lo peor es que quienes las proponen no lo saben
- No queremos ver el mamut que tenemos ante nosotros y en su lugar nos ocupamos de algo que ni con un microscopio podríamos ver. Personas que se ocupan de los centavos y no de los dólares
- No podemos ir de los libros a los problemas (de las teorías a los detalles) sino al contrario: de los problemas a los libros (de los detalles a las teorías)
- Karl Popper: “Errónea creencia según la cual se puede filosofar sin haberse visto empujado a hacerlo por problemas ajenos a la filosofía. Los genuinos problemas filosóficos siempre hunden sus raíces fuera de la filosofía y mueren si esas raíces se secan. Son unas raíces que fácilmente olvidan aquellos filósofos que “estudian” filosofía en vez de verse abocados a ella por la presión de problemas no filosóficos”
- Protocolo de actuación: no sobre cómo pensar, sino sobre cómo convertir el pensamiento en acción y descubrir qué conocimientos merecen la pena
Basado en Nassim N. Taleb. El Cisne Negro. Editorial Penguin Books (2007)
